🧯 合约爆仓价计算器

输入开仓价、杠杆和保证金，计算币安合约（逐仓）爆仓价、距爆仓的距离、盈亏平衡价和目标价收益率（ROE）。还可根据余额和止损价求仓位大小，并显示各 ATR 倍数的止损价。

加载中数据：币安合约公开 API · 维持保证金档位截至 2026-09-23

标记价格 –

仓位输入

USDⓈ-M · 逐仓 · 单向持仓模式

方向

开仓价格 (USDT)

杠杆

倍

输入方式

目标价（止盈）止损价

挂单手续费 (%) 吃单手续费 (%)

开仓订单

平仓订单

计算结果

强平价格–

简易公式–

名义价值–

保证金–

数量–

维持保证金–

盈亏平衡价–

往返手续费–

爆仓时的亏损–

目标价盈亏–

止损时盈亏–

–

图表

未实现盈亏（标记价格）–

保证金率–

距强平价距离–

下次资金费–

不同杠杆下的强平价格

杠杆	保证金	强平价	距离

按风险计算仓位大小

资金管理

账户余额 (USDT) 单笔可承受亏损 (%) 投入保证金 (USDT，可选)

可承受亏损额–

数量–

名义价值–

所需保证金–

所需杠杆–

风险收益比–

含手续费亏损–

此仓位的强平价–

–

开仓价、止损价、目标价、杠杆和手续费均取自上方的仓位输入。余额只保存在本浏览器中，不会写入页面网址。

用 ATR 设定止损

倍数	止损价	距离	数量	名义价值	与强平价的先后

ATR 是单根K线的平均波动幅度。按波动大小设定止损距离，就不容易被普通噪音扫掉。数量按左侧的余额和可承受亏损 % 计算。

维持保证金档位表

可编辑

档位	名义价值下限	名义价值上限 (USDT)	维持保证金率 (%)	速算额 (USDT)	最高杠杆	速算额校验

每档速算额必须等于“上一档速算额 + 本档下限 ×（本档费率 − 上一档费率）”。修改费率后请点击“重新计算速算额”。编辑过的表格会按币种保存在本浏览器中。

仅供参考，不构成投资建议。数据来自交易所公开 API，可能延迟或中断。图表: TradingView Lightweight Charts™

这个工具能做什么

合约交易使用杠杆，价格只要稍微反向波动，就可能触发保证金全部归零的强制平仓（爆仓）。本计算器按照币安公开的公式，计算币安 USDⓈ-M 永续合约逐仓保证金（单向持仓模式）的强平价，并同时显示距强平的距离、盈亏平衡价、目标价收益率（ROE）和往返手续费。还能根据账户余额和止损价求出合适的仓位大小，用 ATR 设定止损价时，也会检查止损是否先于强平价触发。

计算方法

强平价 = (保证金 + 维持保证金速算额 − 方向 × 数量 × 开仓价) ÷ (数量 × 维持保证金率 − 方向 × 数量)，方向为做多 +1、做空 −1（币安逐仓、单向公式）。仓位价值 = 保证金 × 杠杆 = 数量 × 开仓价，三者输入其一即可算出其余。维持保证金按标记价格计算的仓位价值确定，所以使用强平瞬间的仓位价值（数量 × 强平价）所属档位的费率和速算额。例：开仓价 100,000 做多，10 倍，保证金 1,000 USDT → 数量 0.1，第 1 档（0.4%，速算额 0）→ 强平价 = (1,000 − 10,000) ÷ (0.0004 − 0.1) = 90,361.45。简易公式开仓价 × (1 − 1/杠杆 + 维持保证金率) 为 90,400（做空为开仓价 × (1 + 1/杠杆 − 维持保证金率)）。盈亏平衡价：做多 = 开仓价 × (1 + 开仓手续费率) ÷ (1 − 平仓手续费率)，做空 = 开仓价 × (1 − 开仓手续费率) ÷ (1 + 平仓手续费率)，默认手续费率为挂单 0.02%、吃单 0.05%。ROE = 盈亏 ÷ 保证金。按止损计算的数量 = 余额 × 风险 %（默认 1%）÷ |开仓价 − 止损价|，所需杠杆 = 仓位价值 ÷ 投入保证金。ATR 采用威尔德方法 14 根，读取最后一根已完成 K 线的值，止损价 = 开仓价 ∓ 1.5、2、3 × ATR。档位表收录了币安 USDⓈ-M 成交额前 150 个币种 2026-09-23 的数值，未收录的币种使用币安山寨币中最常见的表（第 1 档至 5,000 USDT 为 1.5%、最高 50 倍）。标记价格、资金费率和图表 K 线每 15 秒重新获取，ATR 在每根 K 线收盘时变化。

选择币种后，当前标记价格会填入开仓价。也可以不选币种，选择“手动输入”并填入任意价格。

确定做多或做空、杠杆，在保证金、数量、仓位价值中任填一项，强平价、距强平距离、盈亏平衡价会立即显示。

填入目标价和止损价，会计算盈亏、ROE 及扣除手续费后的净盈亏，并在图表上画线。止损价比强平价更远时会出现警告。

在下方填入账户余额和单次可承受亏损比例，即可得到按止损计算的仓位大小。点击 ATR 止损价旁的“应用”会改变止损价，用“把此大小应用到仓位输入”可以把数量移过去。

各画面区域的看法

币种选择与标记价格

在最上方的框中从币安 USDⓈ-M 合约成交额前 100 个中选择币种，或选择“手动输入”。更换币种会清空开仓价、目标价、止损价，开仓价栏为空时会填入当前标记价格。标记价格是交易所判定强平所用的价格，可能与最新成交价略有不同，它与韩元换算值（基于 Bithumb 的 USDT 韩元行情）每 15 秒重新获取一次。想把开仓价重新设为当前价格，请点击“把当前标记价格设为开仓价”。选择手动输入时，图表、实时栏和 ATR 会关闭，只有计算器运作，上方状态显示变为“手动输入”。档位表也按币种分别加载。

仓位输入

填入方向（做多、做空）、开仓价、杠杆（1~150 倍，可用滑块、数字栏和常用倍数按钮）、输入基准、目标价、止损价、手续费。输入基准从保证金、数量、仓位价值中任选其一，并按价值 = 保证金 × 杠杆 = 数量 × 开仓价的关系填出其余各项。更换基准时会转移数值以保持同一仓位。手续费默认挂单 0.02%、吃单 0.05%，开仓和平仓用限价单则用挂单费率，用市价单则用吃单费率。输入后立即重新计算。开仓价留空会填入标记价格，但已填入的开仓价不会在 15 秒刷新时改变。输入值会保留在本浏览器和地址栏中，可以通过链接打开同一仓位。

计算结果

强平价用币安公开的逐仓、单向公式 (保证金 + 速算额 − 方向 × 数量 × 开仓价) ÷ (数量 × 维持保证金率 − 方向 × 数量) 求出，并使用强平瞬间仓位价值（数量 × 强平价）所属档位的费率。旁边是简易公式开仓价 × (1 ∓ 1/杠杆 ± 维持保证金率) 及其与精确公式的差值。下方九格为仓位价值、保证金、数量，按开仓价值计算的维持保证金，含手续费的盈亏平衡价，往返手续费，强制平仓时的亏损（逐仓保证金全额 + 开仓手续费），目标价和止损价的盈亏与 ROE（盈亏 ÷ 保证金），以及扣除手续费后的净盈亏。解说下方会在超过最高杠杆、止损价比强平价更远、止损价或目标价与方向不符时附上警告。这些格子只用输入值计算，所以标记价格变化时也保持不变。

图表与四个实时栏

在所选币种的永续合约 K 线（15 分钟、1 小时、4 小时、日线，300 根）上画出开仓价、盈亏平衡价（虚线）、强平价、目标价、止损价线。只有最后收盘价 ±30% 以内的线纳入纵轴范围，更远的线在图例中注明“超出图表范围”。K 线和标记价格每 15 秒重新获取，最右侧进行中的 K 线每次都会变化。下方四格是用当前标记价格看所输入仓位的数值：未实现盈亏和 ROE；保证金比率 = 按标记价格的维持保证金 ÷ (保证金 + 未实现盈亏)（100% 即强平，80% 以上高亮）；从标记价格到强平价的距离；下次资金费率结算时是付还是收、金额（数量 × 标记价格 × 资金费率）及剩余时间。这些不是实际账户，而是假设所输入仓位的数值。

按杠杆的强平价表

保持仓位价值不变，只把杠杆改为 1、2、3、5、10、20、25、50、75、100、125、150 倍（当前值不在列表中则加入）时，一目了然地显示所需保证金、强平价、相对开仓价的距离。当前所选杠杆的行会高亮，超过开仓价值所在档位最高杠杆的行会标上“超出上限”，表示实际无法下单。提高杠杆只会减少保证金、让强平价靠近开仓价；数量相同时，同样的价格变动带来的盈亏金额完全一样。如果距离栏比下方 ATR 栏中一根 K 线的平均波动幅度还窄，说明这个倍数在普通波动下也可能触及强平。此表同样只用输入值计算。

按止损计算的仓位大小

填入账户余额（默认 1,000 USDT）和单次可承受亏损比例（默认 1%），并在上方确定开仓价和止损价，就会求出触及止损时只亏损余额该比例的数量。数量 = 余额 × 风险 % ÷ |开仓价 − 止损价|。填入投入保证金时显示所需杠杆 = 价值 ÷ 保证金以及要下单的整数倍数，留空则显示按上方杠杆所需的保证金。还会显示盈亏比（按目标价）、加上手续费的实际亏损、此大小的强平价，以及止损和强平哪个先触及；所需保证金大于余额或超过最高杠杆时会发出警告。“把此大小应用到仓位输入”会把数量（及所需杠杆）移到上方。余额只保存在本浏览器中，不会写入网址。

ATR 止损价建议

ATR 是一根 K 线的平均波动幅度。此栏用图表中所选的 K 线周期求威尔德方法 14 根 ATR，但去掉进行中的 K 线，使用最后一根已收盘 K 线的值。所以即使每 15 秒重新获取 K 线，ATR 也只在一根 K 线收盘时变化。止损价 = 开仓价 ∓ 1.5、2、3 × ATR（做多在下方，做空在上方），每行附有相对开仓价的距离、按左侧余额和风险 % 算出的数量与仓位价值，以及止损是否先于此大小的强平价触及（“先止损”“先强平”）。点击“应用”，该值会填入上方止损价栏。刚上线等已收盘 K 线少于 14 根时不作计算，并提示选择更短的 K 线周期。更换 K 线周期时 ATR 也会按该周期重新计算。

维持保证金档位表

这是计算强平价所用的档位表。币安 USDⓈ-M 成交额前 150 个币种收录了 2026-09-23 的数值，未收录的币种和手动输入则填入币安山寨币中最常见的表（第 1 档至 5,000 USDT 为 1.5%、最高 50 倍）。可以修改上限、维持保证金率、速算额、最高杠杆（下限为上一档的上限），“速算额验算”栏显示是否与上一档速算额 + 本档下限 × 费率差相符。修改费率后请点击“重新计算速算额”，用“恢复默认”还原。当前计算所用档位的行会高亮，修改后的表按币种保存在本浏览器中。此表不是实时获取的，大额仓位请与交易界面的表核对。

使用顺序与长时间开着看时

本工具是计算器，每次输入结果都会立即变化，只有选择了币种时，标记价格、资金费率和图表才会每 15 秒更新。切换标签页时暂停刷新，切回后立即获取。按下列顺序设计好仓位后保持打开，图表下方四格会每 15 秒显示假设该仓位的未实现盈亏、保证金比率和距强平的距离。保证金比率超过 80% 并高亮，表示已接近强平价。结果不包含资金费率和滑点（资金费率只另外显示下一次结算）。在旁边标签页打开资金费率仪表盘或实时爆仓画面，可以同时关注成本和市场的剧烈波动。

选择币种，把标记价格设为开仓价
填入方向、杠杆、大小，确认强平价
在 ATR 栏选择止损价并应用
用余额和风险 % 调整大小并应用
用按杠杆的表比较倍数

使用须知

决定亏损大小的不是杠杆，而是数量和止损幅度。提高杠杆只会减少所需保证金、让强平价更近；数量和止损相同，亏损就相同。

通常会把止损价放在强平价之前足够远的位置。因为行情剧烈波动时标记价格会瞬间移动，止损单可能滑点成交。

倍数越高，手续费对 ROE 的侵蚀越大。以吃单 0.05% 开仓和平仓，在 50 倍下仅手续费就占 ROE 5%。如果有 BNB 抵扣或 VIP 等级，请修改手续费率。

可以用按杠杆的强平价表比较同一仓位用几倍杠杆。分享地址栏链接时，会以相同的币种、方向、开仓价和杠杆打开（余额不会写入网址）。

常见问题

与币安界面上的预估强平价略有不同。

币安会反映实际成交价、追加或提取保证金、市价开仓时的开仓损失、数量单位的取整。档位表也可能已经变更。参照交易界面的杠杆与保证金表修改下方档位表，就会用同样的公式重新计算。

简易公式和精确公式差多少？

简易公式开仓价 × (1 − 1/杠杆 + 维持保证金率) 是忽略分母中的 (1 − 维持保证金率) 和速算额的近似值。在速算额为 0 的第 1 档，简易公式大约高出开仓价 × 维持保证金率 ÷ 杠杆。费率 0.4%、10 倍时为开仓价的 0.04%，2 倍时为 0.2%。在有速算额的较大档位，差距会更大。本工具以精确公式为准。

全仓保证金怎么计算？

全仓保证金以整个钱包余额作为保证金，所以强平价更远。如果没有其他仓位，可以在保证金栏填入全部可用余额来近似。若同时持有多个仓位，彼此的盈亏和维持保证金会混在一起，本工具无法精确计算。

被强制平仓时到底会亏多少？

逐仓保证金以投入该仓位的保证金为上限。触及强平价时，剩余的维持保证金也会作为强平费用被扣除，所以实际上会亏掉全部保证金和开仓手续费，不会动用钱包里的其他余额。

按止损计算的仓位大小怎么用？

倒推出数量，使触及止损价时只亏损余额的百分之几。余额 1,000 USDT、风险 1%、止损幅度 2,000 USDT 时，数量为 10 ÷ 2,000 = 0.005 个。若按此大小算出的强平价比止损价更近，会显示“先强平”，请与降低杠杆或增加保证金的情况作比较。

仅供参考，不构成投资建议。数据来自交易所公开 API，可能延迟或中断。